新一代信息技术领航新兴产业

根据同花顺数据统计，截至8月27日，上半年新一代信息技术、节能环保、高端装备、节能环保、新材料五大战略新兴产业上市公司净利润增幅分别达25.38%、22.45%、13.76%、17.11%、-7.97%。

自2010年9月，首次选定节能环保、新一代信息技术、生物、高端装备制造、新能源、新材料和新能源汽车七个战略新兴产业，至今已近四年的时间。战略新兴产业的推进已体现在相关上市公司的业绩上。

从2014年中期业绩来看，新一代信息技术、节能环保行业净利润增速较快，新能源、高端装备净利润增速相对较缓，新材料相关公司业绩增长乏力。

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新一代信息技术领航

根据“十二五”规划中对新一代信息技术概念的设定，同花顺概念板块中包括云计算、物联网、三网融合、IPV6、4G、触摸屏、传感器、全息手机等形成新一代信息技术板块，涉及上市公司166家，其中有158家公司已经公布了半年报。

数据显示，上半年，新一代信息技术行业公司实现营业总收入同比增长8.89%，净利润同比增长25.38%，成为业绩最为亮眼的战略新兴产业。此外，4G、触摸屏等概念公司的业绩表现不俗。

随着4G时代来临，三大运营商开始大规模投资建设4G基站，通信设备行业上半年业绩靓丽，主营移动通信基站射频器件、射频结构件的大富科技就是其中的代表。上半年，大富科技实现营业收入13.23亿元，同比增长75.25%，而去年同期为7.5亿元；实现净利润3.74亿元，同比增长1330%，去年同期亏损3043万元。

这一趋势还将延续。大富科技预计，前三季度净利润将达2.49亿至2.74亿元，同比增长82倍-86倍。同属通信设备行业的永鼎股份也预计，今年前三季度净利润增长3.5倍。

触摸屏概念公司欧菲光今年中期业绩增幅虽较2013年有所放缓，但上半年实现营业收入83.10亿元，同比增长152%，接近2013年全年91亿元的营收规模；实现净利润3.15亿元，同比增长43%。公司预计，1-9月份归属上市公司股东净利润为5.1亿至6.25亿元，同比增长35%至65%。

分析人士认为，移动通信技术是新一代信息产业的基础，无论是政策导向还是产业发展规律，都将使得相关的设备商率先受益。不过，相关公司净利润增幅开始放缓，移动智能终端逐渐普及，未来移动互联应用将开始爆发。

事实上，在新一代信息技术产业内部也有分化，三网融合等概念公司推进相对较慢。分析人士指出，这主要是受制于政策因素。

三网融合将打破此前广电在内容输送、电信在宽带运营领域各自的垄断，明确了互相进入的准则，将实现基础设施共享。在提升基础网络设施利用率的同时，带来的市场竞争将降低消费成本，使社会福利最大化。

广电主导的三网融合在技术和资金上并不占优势，而互联网企业、电信企业频频推出OTT业务跨界。目前来看，相关业务并没有带来盈利。有分析师指出，三网融合是大势所趋，但同时也需要广电能真正破冰。

新能源行业开始好转

同花顺数据统计显示，88家“新能源”概念公司中，有79家公司公布了中期业绩，行业中期净利润增幅为17.11%。由于产能过剩，过去两年风电设备、光伏设备商均出现了亏损，上半年的业绩表现多少让人感到有些意外。

不过，业内分析师指出，一方面，大型发电企业多有新能源业务而被统计在内。发电企业受益于煤价下跌，自2013年以来业绩开始反转；另一方面，随着需求逐渐回升，以及近两年的洗牌和技术成熟，新能源公司和传统企业的新能源业务开始好转。

特变电工上半年实现营业收入170.71亿元，净利润9.17亿元；同比分别增长48.37%、35.95%，业绩增长来自新能源产品的贡献不小。半年报显示，公司新能源及集成工程业务表现靓丽，收入较上年同期增长169.85%，毛利率较上年同期大幅增加10.01个百分点。

华能新能源上半年实现营业收入29.96亿元，同比增长2.4%，归属股东净利润约6.86亿元，同比增长2.9%。公司表示，上半年整体风资源较差的情况下，上半年公司运维费用及折旧费用同比增幅较低。大唐新能源也受到风资源的影响，公司上半年实现营业收入25.95亿元，同比下降6.33%，并首次亏损1440.2万元。

分析人士指出，受自然环境的变化新能源公司可能出现业绩波动，未来随着技术的进步和电网的建设加快，新能源业务表现或更为稳定。

对于新能源行业未来的发展市场相对乐观。8月27日，决策部门强调，要紧扣结构调整，加快推进一批“补短板”的重大工程建设。这是促进提质增效升级的重要举措，也有利于稳投资、促消费、惠民生。大力发展清洁能源，开工建设一批风电、水电、光伏发电及沿海核电项目；要做好项目前期工作，完善和落实配套政策，改革投融资机制，更多吸引社会资本参与，促进项目顺利实施。

齐鲁证券分析师指出，在当前宏观经济下行压力较大的背景下，“稳增长、调结构”是本届政府的施政方针之一，清洁能源作为能源结构乃至整个经济结构调整的依托之一，历经过去两年优化调整，正被寄望成为托起未来经济“稳增长”的新支点。清洁能源项目投资体量大、促转型的意义更加凸显，因此成为政策青睐对象。当前全国节能减排形势依然严峻，强力倒逼能源消费格局变迁，清洁能源加快推广应用比以往更加迫切，因此要求开工建设一批风电、水电、光伏发电及沿海核电项目在情理之中。

新材料技术仍待突破

在统计的五大战略新兴行业中，新材料产业业绩表现较差。同花顺数据显示，108家“新材料”概念公司中，101家公布了半年报，行业净利润下降7.97%。

新材料作为高新技术的基础和先导，应用范围广泛，与信息技术、生物技术一起成为二十一世纪最具发展潜力的领域。

东方证券分师指出，我国新材料产业发展潜在空间巨大，目前中国许多基础原材料以及工业产品的产量位居世界前列，但高性能材料、核心部件和重大装备严重依赖于进口，关键技术受制于人，面临着一系列关键材料技术突破问题。

针对新材料的发展政府也在科研经费投入、产业规划制定、产业政策及科技成果转化等方面给予了大力支持。但关键技术的突破需要时间，实现产业化的道路更长。对于业绩表现，众多相关概念公司表示，传统业务下滑，新材料技术还处于研发期。

主营改性塑料的金发科技上半年实现营业收入74.92亿元，同比增长12.08%；净利润3.15亿元，同比下降24.53%。公司正积极推进生物降解塑料、木塑材料、高温尼龙等新材料应用。公司高温尼龙材料上半年增速超过80%，同时在碳纤维等高端新材料领域拥有丰富的储备，未来还会加强新能源汽车相关新材料的开发。只是这些新材料业务尚未成为公司主要营收来源。

民生证券分析师指出，基于新材料的重要性，未来国家仍将会加大新材料技术的投入，而一些具通用性、重大性和急迫性于一身的新材料离不开政策的支持，碳纤维、石墨烯、特种钢及建筑节能材料将是政策发力的重点。

以石墨烯为例，中国宝安、烯碳新材、金路集团、中泰化学、康得新、力合股份、华丽家族和方大碳素等均涉及到石墨烯业务，但是石墨烯技术均处于研发试验或新涉阶段，尚未对业绩构成实质性影响。

关键词：新材料,新能源,风资源,力合股份,风电设备,金发科技,建筑节能材料