有融网董事长谈汽车金融：做蛋糕比分蛋糕更有市场

　　随着行业监管政策的相继出台，P2P垂直细分市场愈加受到关注，以汽车金融作为主要业务的P2P平台前景被普遍看好。业界表示，目前汽车金融市场是一片蓝海，处于“做蛋糕”而非“分蛋糕”的阶段，P2P平台深耕该领域有广阔的市场发展空间。

　　汽车金融发展空间广阔

　　据了解，2014年中国的汽车金融市场规模为4000亿元到5000亿元，渗透率不足20%，远低于全球70%的平均渗透率。另有调查显示，目前在中国有74.5%的消费者认同贷款购车，预计未来3-5年我国的贷款购车率将达到40%-50%。可见，我国在汽车金融领域蕴含了巨大的发展潜力，未来市场规模或达万亿级。

　　有融网董事长程国洪认为，虽然国内部分城市有汽车限购政策，但整体汽车保有量在快速增长，按照欧美国家最低一个家庭一辆车的标准来看，目前国内1.5亿的汽车保有量仍有巨大的增长空间。与此同时，车主通过抵质押车辆进行短期资金周转的意识也在慢慢形成。再加上汽车升级换代较快，新能源汽车逐渐兴起，这些都是激发汽车金融市场巨大潜力的积极因素。

　　事实上，当下P2P涉足汽车金融领域，最常见的业务类型有车辆抵押、质押贷款，车商库存贷款以及购车消费贷款等，而在售后、维修、置换、保养等汽车后市场相关金融服务尚处于空缺，市场潜力不可估量。

　　车贷业务优势明显

　　在P2P网贷的众多业务分类中，车贷由于产品标准化程度高、门槛低的特点，正日益成为网贷平台的主打产品。

　　有融网董事长程国洪分析认为，与其他借贷业务相比，车贷有汽车作为抵质押物，出现逾期或坏账，处置较简单。相较于房贷，房产的估值可能会因为所在城市、地段、楼层、朝向等因素而有所不同，处置起来也只局限于本地，而车辆不管在哪个地方，估值都不会有太大误差，且二手车的市场价格基本透明，便于估值。

　　另一方面，车贷相对于其他贷款而言，车贷金额小期限短，投资人可以通过分散投资来分散风险。即便出现单笔坏账，也不会引发流动性风险，亦不会对平台造成较大影响。

　　据程国洪介绍，有融网目前涉及到的车贷业务包括汽车质押债权项目和汽车合格证质押债权项目两类。平均借款周期大约在1-3个月之间，以短期周转资金为主，金额在5-100万之间的居多，车辆抵押标的借款额度一般为汽车估值的70%。车贷业务由于风险低、期限灵活，深受用户青睐。

　　控制规避风险很重要

　　尽管汽车金融业务优势明显，但风险同样存在。程国洪表示，有风险很正常，重要的是如何去控制规避风险。一般而言，汽车抵质押类贷款的风险主要源自车辆价值的评估和重复抵押问题。他举例，有融网的车辆借款额度一般为汽车估值的70%。针对年限较长的二手车，其价格评估有一定风险，一般在评估价值后进行打折。对于新车，评估团队会考虑贬值风险，如果借款周期较长，估值会留有更多余地。另外，车辆信息一定会通过车管所严格查询抵质押情况，防止重复抵押。

　　据介绍，有融网的车贷业务均为质押模式，且有一套完善的风控体系贯穿贷前、贷后，覆盖整个项目周期。首先，有融网的风控、法律团队，会对质押车辆进行专业的评估审核，并根据车辆评估价值严格控制发放借款。其次，质押车辆都停放在指定停车场中，进行集中管理。停车场装有摄像头并有专人进行实时监控，保障车辆安全。此外，平台还与杭州佰驰汽车销售有限公司合作，后者负责对质押车辆进行价格评估，并承诺在项目发生逾期时无条件进行受让项目债权，转让款优先用于偿还项目投资人本息。程国洪表示，尽管汽车质押业务可直接控制实物，整体风险较低，但平台只把车辆处置作为底线而非唯一手段，在审核债权项目时丝毫没有放松对借款人还款能力、道德风险等方面的考核。

　　随着互联网金融的发展，P2P网贷行业势必将走向细分化和专业化。一方面，单个平台很难做到对金融行业所有细分领域都很专业；另一方面，细分市场能避开同质化竞争，更容易获得成功。程国洪透露，目前平台只做汽车质押债权项目和汽车合格证质押债权项目两类产品，未来合适的时机不排除开拓新车消费分期、车辆融资租赁等一系列业务，毕竟做蛋糕比分蛋糕更有市场。

关键词：汽车金融,P2P,有融网,车贷