保险系宝宝收益率6%起 专家质疑能否实现

　　近期，余额宝等银行系“宝宝”们风光不再，年化收益率节节走低，与同期限银行理财产品相比处于下风。一些互联网平台相继联姻保险公司，先后推出了年化预期收益率在6.9%左右的保险理财产品，一年期的保险类产品预期收益率起跑点都在6%以上，部分3年期产品的预期收益率则可以达到7%左右，吸引了不少投资者的目光。

　　表现抢眼收益率6%起步

　　随着市场资金面的宽松，互联网、银行系“宝宝”们的收益目前多数在4%左右徘徊，日后还有继续下滑的可能。然而互联网上售卖的保险系“宝宝”则动辄年化收益率6%起步。

　　日前，记者在互联网平台搜索部分热销的保险理财产品发现，一年期的保险类产品预期收益率基本都在6%以上，部分3年期产品则可以达到7%左右。比如泰康人寿的旺财2号，预期6.5%等。据介绍，消费者投保成功后，次日起便可享受收益。收益按自然日计算，并每月公布一次年化结算利率。一位保险人士表示，当前如果没有6%以上的收益率，根本拿不出手来销售，今年保险同行可能都会维持这一标准，短期内或还会不断冲高。

　　业内人士表示，相比其他“宝宝”类产品，互联网保险理财产品优点在于附加了保险保障功能，缺点在于资金不能自由申赎、产品保障功能单一。更为重要的是，目前市场上推出的高收益率保险理财产品额度极为有限，销售时间也有严格限制。

　　专家质疑收益率能否实现

　　据了解，从产品本身来讲，由于保险类理财产品的实质是保险产品，而作为保险产品其投资范围比货币基金要宽泛很多。货币基金由于监管要求，很多可以带来高收益的领域是不能涉及的，但保险产品不一样。记者发现，保险系“宝宝”们最常见的是万能险、投连险等投资型保险产品。以阳光保险的“稳操胜券投资连结保险”为例，就是一款投连险，其7.43%的收益率宣称是2014年以来的年化收益率，不过有媒体曝光称，该产品截至今年7月7日的最近一年年化收益率仅为5.41%，最近6个月的年化收益率为6.8%。

　　业内人士表示，按监管要求，货币基金只能投向债券、央票、大额存单等标准化产品，或其他货币市场工具。而投资型保险则可以直接或间接与资本市场进行挂钩，强调的是投资收益。需要注意的是，作为投资型保险，其收益率均为预期，并非实际可以获得的收益。而根据万能险产品的设计来看，万能险产品合同中只有2.5%的预期收益率是可以获得保障的，超出部分则由相关产品本身的投资水平决定。

　　“预期收益率并不保证能实现。”理财专家提醒，互联网保险理财产品在推广宣传中提到的超高收益率，并不能够保证实现，投资需谨慎。投资者在购买前还需全面了解，并具备足够的风险意识。

关键词：收益率,保险产品,货币基金