工商银行：1月21日金融市场日评

　　上日要闻

　　1、众议院共和党领袖康托尔称,众院下周将考虑延长举债上限三个月的议案,以迫使参院通过预算。美国参议院民主党领袖里德表示,如果众议院可以通过"无条件"上调举债上限议案,参议院"将乐于考虑。"美国白宫则表示,对国会共和党批准上调债务上限的条件可能有所松动的迹象感到鼓舞。

　　2、日经报导,根据日本财务省的预算计划,日本2013财年主要预算可能超过93万亿日元。2013财年日本新公债发行规模将略低于2012财年。

　　3、国际货币基金组织(IMF)称希腊目前可能面临2015-16年融资缺口在55-95亿欧元之间。IMF的汤姆森称,希腊的欧洲伙伴国已承诺将填补融资缺口,将定期评估缺口的区间。汤姆森说,投资者对希腊的兴趣重燃,但挑战犹存。

　　4、英国央行货币政策委员会(MPC)委员麦卡弗蒂周五表示,他怀疑英镑是否处于确保经济重回平衡的正确水准上,并称央行应对新政策采取开放态度。他在专访时被问及是否认为英镑应进一步走软以协助出口时,他称"在让经济根本的重回平衡方面,英镑是否现正处于具有竞争力的水准不无疑问。"但他表示,英镑汇价水准不是英国相对疲弱出口表现的唯一原因。"我认为出口缺乏表现是因为我们的主要市场需求贫乏,以及我们目前的主要出口地为成长放缓的市场。"麦卡弗蒂也表示,尽快重启资产买进计划,并不能给英国经济多大的提振效益,且会带来通胀风险。

　　5、国际能源署(IEA)周五表示,全球石油市场正在趋紧,因中国燃料需求增长,且石油输出国组织(OPEC)供给下滑,以及库存不断萎缩,目前趋势或会给油价施加额外压力。尽管全球经济体质问题仍令人关切,但IEA大幅调升2013年全球石油需求的预估。"突然之间,市场看来比我们原先所想的更加紧俏,"IEA月报并称,经济合作暨发展组织(OECD)发达经济体的石油库存,经过一段长时间的上升后正在下滑。

　　6、汤森路透/密西根大学周五公布的调查显示,汤森路透/密西根大学美国1月消费者信心指数初值为71.3,为2011年12月以来最低,(路透调查预估为75.0),12月为72.9。汤森路透/密西根大学美国1月消费者现况指数初值为84.8,为2012年7月以来最低,(预估为88.0),12月为87.0。汤森路透/密西根大学美国1月消费者预期指数初值为62.7,为2011年11月以来最低,(预估为65.2),12月为63.8。

　　7、英国国家统计局周五公布,12月零售销售较前月下滑0.1%,较上年同期增长0.3%,分别低于预估的增长0.2%和增长1.1%。12月零售销售按年增幅为2012年4月以来最低。

　　8、加拿大统计局称,11月制造业销售较前月增长1.7%,10月修正为下滑1.2%。

　　原油期货市场

　　合约到期日收盘前日收盘涨跌

　　纽约商交所FEB 13 95.56 95.49 0.07%

　　贵金属市场

　　品种开盘价最高价最低价收盘价日内涨跌(美元)日内涨跌(百分比)

　　黄金1687.35 1695.40 1684.00 1684.30 -3.05 -0.18%

　　白银31.75 32.12 31.67 31.87 0.11 0.35%

　　铂金1692.25 1699.65 1666.48 1669.25 -23.00 -1.36%

　　钯金726.08 732.90 715.00 720.00 -6.08 -0.84%

　　资料来源：Bloomberg

　　基本金属

　　LME商交所合约到期日收盘价前日收盘价涨跌

　　铝三个月1880 1880 0.00%

　　铜三个月8085 7960 1.57%

　　锌三个月2047 1995.5 2.58%

　　锡三个月25100 25150 -0.20%

　　镍三个月17705 17480 1.29%

　　铅三个月2321 2267 2.38%

　　农产品

　　CME合约到期日收盘价前日收盘价涨跌

　　玉米2013/3/18 727.5 724.5 0.41%

　　大豆2013/3/18 1429.25 1430.25 -0.07%

　　小麦2013/3/18 791.25 781.25 1.28%

　　豆油2013/3/25 51.68 51.49 0.37%

　　资料来源：Bloomberg

　　外汇市场

　　国内外汇市场

　　2013年1月18日，中国外汇交易中心公布美元兑人民币汇率6.2752，收于6.2154。

　　国际外汇市场行情

　　币种开盘最高最低收盘前日收盘涨跌

　　欧元/美元1.3376 1.3398 1.3280 1.3321 1.3376 -0.41%

　　美元/日元89.8800 90.2100 89.6400 90.1000 89.8800 0.24%

　　英镑/美元1.5993 1.6007 1.5854 1.5870 1.5993 -0.77%

　　美元/瑞郎0.9325 0.9389 0.9304 0.9342 0.9325 0.18%

　　澳元/美元1.0546 1.0557 1.0486 1.0510 1.0546 -0.34%

　　美元/加元0.9858 0.9947 0.9854 0.9917 0.9858 0.60%

　　资料来源：Bloomberg

　　货币市场

　　美国货币市场

　　期限当前价上日价涨跌幅

　　O/N 0.15850 0.16350 3.15%

　　1月0.20470 0.20570 0.49%

　　3月0.30200 0.30300 0.33%

　　6月0.48650 0.48750 0.21%

　　12月0.81000 0.80950 -0.06%

　　中国货币市场

　　SHIBOR

　　期限当前价(%)上日价(%)涨跌幅

　　隔夜1.97900 2.02900 -2.46%

　　7天2.89000 2.80500 3.03%

　　1月3.77850 3.73700 1.11%

　　3月3.89420 3.90260 -0.22%

　　6月4.10010 4.10050 -0.01%

　　12月4.40010 4.40030 0.00%

　　债券市场

　　美国国债市场

　　期限发行日到期日收盘%前日收盘%

　　3年期2013/1/15 2016/1/15 0.39 0.36

　　10年期2012/11/15 2022/11/15 1.88 1.82

　　30年期2012/11/15 2042/11/15 3.07 3.01

　　资料来源：Bloomberg

　　中国债券市场

　　中国国债收益率(单位为%)

　　期限1年3年5年7年10年15年20年

　　收益率2.8473 3.1209 3.2764 3.5000 3.6023 3.8743 4.1018

　　料来源：Reuters

　　股票市场

　　美国股市

　　收盘前日收盘涨跌

　　道琼斯13649.70 13596.02 0.39%

　　标准普尔1479.00 1478.90 0.01%

　　纳斯达克3134.71 3136.00 -0.04%

　　资料来源：Reuters

　　中国股市

　　收盘前日收盘涨跌

　　上证指数2317.07 2284.91 1.41%

　　深证指数9432.30 9309.23 1.32%

　　香港股市

　　收盘前日收盘涨跌

　　恒生指数23601.78 23339.76 1.12%

　　恒生国企指数12105.71 11858.21 2.09%

　　全球市场要点导读

　　股市:

　　美国股市周五收盘涨跌互见,道指和标普500指数收在五年高位,因企业业绩期开局强劲使股市录得连续第三周上升。继本周稍早高盛和摩根大通发布强劲业绩报告后,摩根士丹利今日公布的季度盈利也优于预期。但周五升势受到英特尔股价大跌抑制。昨日盘后该公司公布的季度营收预估不及分析师预期,并宣布在个人电脑需求低迷之际增加资本支出。另一个在三日长周末前令市场承压的因素是对可能殃及经济成长的联邦举债上限及削减支出的不确定性。下周一,美国市场将因马丁路德金纪念日休市一天。道琼工业指数收高53.68点,或0.39%,至13,649.70.02点;标准普尔500指数收高5.04点,或0.34%,至1,485.98点。Nasdaq指数下跌1.30点,或0.04%,至3,134.71点。道指和标普指数收在2007年12月以来最高水平。本周,道指上升1.2%,标普500指数上涨0.9%,Nasdaq指数升0.3%。

　　欧洲股市走低,因令人失望的英国和美国经济数据损及市场人气,但技术支撑和央行正在实施的刺激举措使主要指数坚守在数月高位。泛欧绩优股指数FTSEurofirst 300小跌1.9点,收报1,163.64点。英国富时100指数收高0.36%,报6,154.41点;德国股市DAX指数回落0.43%,报7,702.23点;法国CAC-40指数小跌0.07%,报3,741.58点.欧洲企业将从下周其开始公布业绩。

　　中国股市沪综指周五收涨1.4%,因稍早公布数据显示经济维持回暖态势。分析师指出,虽然技术面调整压力始终存在,然而随着经济逐步企稳及市场信心进一步增强,预计大盘仍将维持强势震荡态势。

　　香港股市周五收在19个半月来最高位,中国公布第四季经济反弹的数据之后,对成长题材敏感的股票推升大盘。

　　汇市:

　　日圆兑美元下跌至31个月低位,连跌第10周,因预期日本央行将采取激进的货币政策行动。美元兑日圆今年迄今上扬3.7%,且多数策略师认为,如果日本央行在下周初采取超出市场预期的行动阻止通缩螺旋,美元可能继续攀升。美元兑日圆触及90.18日圆的高位,为2010年6月来最高.最新升0.2%,至90.01日圆。本周,美元兑日圆升0.8%.中国公布2012年经济成长放缓后,围绕全球经济增长的担忧使得风险人气承受压力。澳元和加元等与全球经济成长相关联的货币受该数据拖累而下挫。澳元兑美元下滑0.4%至1.0504美元.加元兑美元跌至0.9923加元。

　　人民币兑美元即期周五跟随中间价微幅收升。交易员称,市场成交清淡,客盘仍以结汇为主,汇价窄幅震荡。受中国宏观数据等基本面回暖等因素影响,最近人民币/美元呈小幅升值态势,交易员称,中国周五公布年度宏观数据基本符合预期,目前看对市场的影响比较有限,预计到春节前市场都将维持清淡行情。

　　债市：

　　美国公债价格上涨,在周四下滑后吸引低吸买家进场,且交易商购买公债以出脱为承销公司债发售所作的对冲。密歇根大学消费者信心指数显示美国人对经济的忧虑为逾一年最高,令本周稍早因楼市数据强劲引发的乐观情绪降温,激活了一些对公债的避险买盘。美国公债价格一度因中国公布的经济成长数据优于预期而延续昨日跌幅。指标10年期公债价格升11/32,报98-1/32,收益率跌4个基点,报1.845%,日高为1.896%.本周,10年期公债收益率跌2个基点,但仍较去年收盘水准高9个基点。

　　中国银行(601988,股吧)间债市周五现券走暖,信用债暖势更甚。市场人士表示,数据显示经济短期企稳回升态势,逆回购常态化消息令中期资金面预期更加稳定,现券收益率应声下行,信用债利差交易策略也变得更加盛行起来。

　　油市：

　　原油上涨,从稍早的低位反弹,此前消息称,美国众议院将考虑延长调举债上限的议案,使政府有足够的资金再支付三个月的账单。油价升幅受限,因美国1月消费者信心下跌至逾一年低位,许多消费者称,受美国政界人士就财政问题争执不下影响.不过,布兰特原油本周上涨,在过去六周中第五周上升。3月布兰特原油上升0.79美元,结算价报每桶111.89美元.美国2月原油升0.07美元,结算价报每桶95.96美元,本周升幅为2美元.美国原油连升六周。

　　金属市场:

　　黄金价格小幅下跌,美国消费者信心数据抵消了稍早时中国正面经济数据所带动的较强走势。2040GMT,现货金报每盎司1,685.44美元,昨日报1,687.26美元。本周收高1.3%,为近两个月来最高单周涨幅。周四时曾触及1,695.56美元的一个月高位。铂金和钯金在本周稍早创下多月高位之后下滑。现货铂金下挫1.5%,报每盎司1,663.74美元。但本周仍有望收高2.1%,为连续第三周上涨.现货钯金跌0.52%至每盎司718.97美元,稍早曾触及16个月高位730.47美元。现货银涨至一个月高点32.11美元,本周有望收高4.6%.其最新上涨0.38%,报31.84美元。

　　期铜上扬,本周有望小幅收高。中国第四季度国内生产总值(GDP)表现优于预期提振市场,但有关美国债务和供给过剩的担忧限制了涨幅。伦敦金属交易所(LME)三个月期铜收在每吨8,061美元,周四曾收在8,054美元。

关键词：银行,收益