互联网金融监管破冰：风控与创新如何并行？

　　第二部分是“竞”还是“合”

　　无论是继续巩固传统的金融业务，还是联手移动终端，银行业正从线下向线上转移，表现形式和发展空间都在发生巨大变化。

　　中国农业银行(行情

　　,问诊)甘肃省分行行长许锡龙：当前互联网金融对银行业有没有冲击，有没有影响，有影响，我觉得首先是个好事情。它主要影响是在渠道方面的影响。另外一个，在普惠金融，就是金融的广度方面影响比较大。它的作用最好的是什么，就是提供了一种新的服务方式。另外一个，促进或者倒逼银行采取一些改革的措施。

　　有专家表示，互联网金融并没有改变金融功能的本质，互联网要颠覆的不是金融，而是金融的运营方式。事实上，互联网金融企业和传统金融机构之间并不是一场零和博弈，无论是互联网企业从事金融，还是金融企业进入互联网领域，都给市场带来了“鲶鱼效应”，推动了改革和创新。

　　全美华人金融协会互联网金融委员会秘书长蔡凯龙：总的来说，中国互联网金融业最大的挑战在于，怎样与传统金融业相互融合、取长补短，做到既快又稳地发展。

　　互联网金融更接近普惠金融的内涵。而建设普惠金融也是利率市场化改革的内在要求之一，目的就是要使金融体系惠及各阶层民众和各类企业群体，特别是在传统金融体系中难以获得金融服务的低收入人群和小微企业，使他们成为金融体系的重要参与者。由于互联网金融产品的冲击，不少商业银行也开始推出活期理财产品，放弃活期存款利率带来的巨大利差。可以看到，互联网金融正在为促进利率市场化提供强劲的动力。

　　在2014年全国两会期间，中国人民银行行长周小川在“金融改革与发展”记者会上，对利率市场化、存款利率放开等问题作出了明确回答。

　　中国人民银行行长周小川：首先，市场上肯定是存在一种力量是推动利率市场化的，因此各种新兴的业务、新兴的业务方式，也都是对利率市场化有推动作用的。存款利率最后要放开，这应该也是利率市场化中最后一步，因为其他的很多利率都已经放开了，存款利率放开肯定是在计划之中。我个人认为，是很可能在最近一两年就能够实现。

　　在央行设计的利率市场化推进路线图中，确定了“先贷款后存款，先外币后本币”的四步走战略。在去年7月全面放开贷款利率后，今年3月1日起，央行已在中国(上海)自由贸易试验区内率先放开小额外币存款利率上限。而针对存款利率放开后的利率走势，周小川也给出了“先上行后平衡”的判断。

　　中国人民银行行长周小川：至于在利率市场化的过程中，由于管理方式、宏观调控方式的改变，市场上肯定会出现一些新的过去没有过的机会，这些机会可能会在短期内带来稍高一些回报的机会，因此市场会追求这些机会，所以可能就会有利率在一定期间内有上行的可能性。但是随着市场配置资源和广泛竞争的存在，实际上利率最后还是会有总供给、总需求关系的平衡，个别的机会会慢慢变小。

　　联网金融的风生水起推动了存款利率市场化的改革进程。而利率市场化带来的压力又使得互联网金融“危”“机”并存。存款利率市场化以后，银行融入新的金融业态，网点增多，专业化程度提升，就可以创造新的利润增长点。如果互联网金融没有寻找到新的服务切入口，以渠道为特征的互联网金融模式就可能丧失优势。

　　全美华人金融协会互联网金融委员会秘书长蔡凯龙：金融改革带来的变化，有利也有弊。首先利率的市场化会让银行根据市场来调整存款贷款利率，这必然会大幅削弱互联网金融在利率上的优势，就比如说，假设我们把存款利率调到5%的市场利率，那目前市场上很多像余额宝之类的货币基金就没有那么有吸引力了。金融改革提倡金融创新，鼓励民营资本进入银行业，做到在政策上为互联网金融的发展提供了很好的方向，而这些具体政策的实施，我们也将拭目以待。

关键词：互联网,金融监管,存款利率